雷帝網 雷建平 12月31日報道

深圳市柔宇科技股份有限公司（簡稱：“柔宇科技”）今日向科創板遞交招股書，準備在國內上市。

柔宇科技計劃募資144.34億元，其中，4.6億元用于柔性前沿技術研發項目，49.39億元用于柔性顯示基地升級擴增建設項目；

11.24億元用于柔性技術的企業解決方案開發項目、7.1億元用于新一代柔性智能終端開發項目，72億元用于補充流動資金。

2年半虧損超28億

柔宇科技2012年在硅谷、深圳及香港同步創立，2017年9月，柔宇與中信銀行、農行、工行、中行、平安銀行簽約，加上已完成的部分D輪股權融資，新增D輪融資合計8億美元。

2018年3月，李嘉誠旗下公司尚乘集團還戰略投資柔宇科技。到E輪時，柔宇科技的估值約50億美元。柔宇科技于2019年第四季度完成3億美元融資，當時估值60億美元。

柔宇科技稱，其自主研發了折疊屏手機的四大核心技術，包括彎折次數可達180萬次的蟬翼?全柔性顯示屏1、全柔性傳感器、3STM全閉合線性轉軸（SuperSeamless&Stepless、高可靠性的創新全閉合線性精密鉸鏈）以及為折疊屏APP、用戶體驗定制及優化的安卓操作系統waterOSTM。

2018年10月，柔宇科技發布了全球首款消費級量產折疊屏手機FlexPai柔派，并于2019年一季度量產出貨，是全球第一款量產的折疊屏手機。

2020年3月，柔宇科技第二代折疊屏手機FlexPai2首次亮相，并于2020年9月正式發布并全面出貨上市。

官方稱，柔派2（256G版本）作為零售價在萬元以內的5G折疊屏手機，相對于FlexPai柔派，在屏幕、鉸鏈、操作系統上實現全面升級：產品采用7.8英寸第三代蟬翼全柔性屏及3S全閉合線性轉軸，屏幕具備類鏡面平整度；3S全閉合線性轉軸可實現0-180度自由懸停，實現手機彎折后可以鉸鏈間無間隙。

柔宇科技的全柔性顯示屏正在與空中客車等企業在智能交通領域進行合作。2018年10月、2018年12月、2020年9月公司與空中客車簽署合作協議，探索全柔性顯示屏在航空領域的商用合作。

招股書顯示，柔宇科技2017年、2018年、2019年營收分別為6472.67萬元、1.09億元、2.27億元。柔宇科技2020年上半年營收為1.16億元。

柔宇科技2017年、2018年、2019年凈虧損分別為3.59億元、8億元、10.73億元。柔宇科技2020年上半年凈虧損為9.6億元。

這意味著柔宇科技兩年半的時間虧損超過28億元。

柔宇科技2017年度、2018年度、2019年度及2020年上半年扣除非經常性損益后歸屬于母公司普通股股東的凈利潤分別為-3.59億元、-7.8億元、-9.86億元和-7.44億元。

報告期內，公司存貨賬面價值分別為1.03億元、1.65億元、5.95億元和4.8億元，存貨整體呈現增長的態勢。

劉自鴻持股38.61% 有71.56%的投票權

2020年7月26日，公司設置特別表決權，公司采用特別表決權結構，根據公司章程（草案）安排，對于提呈公司股東大會的議案，A類普通股持有人每股可投4票，而B類股份持有人每股可投1票。

目前，實際控制人劉自鴻持有公司38.61%的股份，且均為公司全部已發行的A類普通股，合計占公司投票權的比例為71.56%，實際控制人對公司的經營管理以及需要股東大會批準的事項起到決定性作用。

劉自鴻，1983年出生，擁有美國永久居留權，美國斯坦福大學電子工程系博士，清華大學電子工程系學士、碩士，2006年至2009年任美國斯坦福大學博士研究助理；2009年至2012年任美國IBM公司紐約沃森研發中心及半導體研發中心顧問工程師、研究科學家；2012年5月創辦深圳市柔宇科技有限公司，至今擔任董事長、總經理。

IPO前，中信資本持股為6.05%，WEIPENG（魏鵬）持股為4.97%，深創投持股為4.64%，余曉軍持股為4.47%；

深圳慧港持股為4.06%，JackandFischer持股為3.79%，深圳松禾持股為3.60%，西藏祥盛持股為2.53%，楊樂宜持股為2.17%，深圳紅土持股為2.09%，豐科富匯持股為2.08%，SunFaith持股為2.06%；

樊俊超持股為1.66%，招商資管、珠海康揚分別持股為1.27%、AlphaWealth持股為1.14%。

IPO后，劉自鴻持股為28.96%，中信資本持股為4.54%，WEIPENG（魏鵬）持股為3.73%，深創投持股為3.48%，余曉軍持股為3.36%；

深圳慧港持股為3.04%，JackandFischer持股為2.84%，深圳松禾持股為2.70%，西藏祥盛持股為1.89%，楊樂宜持股為1.63%，深圳紅土持股為1.57%，豐科富匯持股為1.56%，SunFaith持股為1.55%；

樊俊超持股為1.24%，招商資管、珠海康揚分別持股為0.95%、AlphaWealth持股為0.85%。

從投資的角度看，全柔性屏技術有很大的市場前景，而柔宇核心的技術優勢和多場景適用性的市場想象空間，是吸引投資人的主要原因。

柔宇的估值也在隨著物聯網的發展，產能及量產的逐步落地而水漲船高。當然，全柔性屏技術依然有很大的完善空間，真正走向社會應用也需要磨合。